互聯(lián)網(wǎng)+p2p可行性研究報告

　　（一） 綜合金融服務(wù)平臺概念

　　所謂綜合金融服務(wù)平臺，主要由四個(gè)服務(wù)板塊構成。

　　1，P2P網(wǎng)絡(luò )借貸平臺:是P2P技術(shù)與民間借貸相結合的金融服務(wù)網(wǎng)站。P2P借貸是peer to peer lending的縮寫(xiě)，有中文翻譯為“人人貸”。網(wǎng)絡(luò )借貸指的是借貸過(guò)程中，資料與資金、合同、手續等全部通過(guò)網(wǎng)絡(luò )實(shí)現，它是隨著(zhù)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展和民間借貸的興起而發(fā)展起來(lái)的一種新的金融服務(wù)模式。P2P行業(yè)在中國大致與美英等發(fā)達國家發(fā)展同步，借助信息技術(shù)的發(fā)展，將過(guò)去分散的民間借貸搬到了互聯(lián)網(wǎng)上，從而讓出借人與借款人在網(wǎng)絡(luò )上實(shí)現點(diǎn)對點(diǎn)的對接。2，C2C企業(yè)交流合作融資平臺:中小企業(yè)融資需求綜合解決方，為企業(yè)和高凈值個(gè)人提供投融資服務(wù)，為投資方提供融資方，為融資方尋找投資方，針對企業(yè)不同的融資需求提供不同的解決方案。為中小企業(yè)提供適合其本身發(fā)展的生存，發(fā)展規劃建議。另外我們利用自己的專(zhuān)業(yè)知識，和手上現有的客戶(hù)群體，為同行業(yè)中小企業(yè)之間的不良資產(chǎn)（設備，廠(chǎng)房，人員，股權，知識產(chǎn)權等）提供合理的流通渠道。以及在此過(guò)程中為中小企業(yè)和高凈值個(gè)人提供財富增值和保值一攬子方案。

　　3，優(yōu)質(zhì)項目創(chuàng )投，風(fēng)險投資平臺，平臺專(zhuān)業(yè)團隊通過(guò)對項目初步篩選、盡職調查、估值、談判、條款設計、投資結構安排等一系列程序巨大增長(cháng)潛力的創(chuàng )業(yè)企業(yè)，實(shí)現民間資金和項目的完美對接，同時(shí)為投資者帶來(lái)巨大收益。

　　4，理財型產(chǎn)品發(fā)布融資平臺，為正規的金融機構如證券公司、基金公司、信托公司提供金融理財產(chǎn)品交易平臺，平臺專(zhuān)業(yè)團隊通過(guò)對理財產(chǎn)品的篩選，實(shí)現投資高收益。此類(lèi)產(chǎn)品的風(fēng)險全部由合法的金融機構承擔，合同全部由投資者和金融機構簽署。平臺賺取一定的`銷(xiāo)售傭金。

　　（二）p2p目前發(fā)展現狀以及行業(yè)前景

　　目前P2P網(wǎng)貸平臺被人們視作金融信息服務(wù)機構，主要服務(wù)于民間借貸，是民間借貸的網(wǎng)絡(luò )版，在我國充其量可以劃歸民間金融、草根金融、非正規金融領(lǐng)域。在2012年P(guān)2P網(wǎng)貸平臺在全國各地迅速擴張，特別是有P2P網(wǎng)貸平臺入駐溫州、鄂爾多斯民間借貸服務(wù)中心，也有號稱(chēng)是P2P網(wǎng)貸平臺的一些平臺倒閉或卷款逃跑，讓P2P網(wǎng)貸平臺成為2012年下半年金融理財領(lǐng)域的一個(gè)熱詞，讓人們對其前世今生突然產(chǎn)生了濃厚的興趣。

　　用一句話(huà)概括目前P2P網(wǎng)貸行業(yè)的基本現狀，“三有三無(wú)四集聚”。具體而言，P2P網(wǎng)貸行業(yè)“三有”，是有需求、有供給、也有中間服務(wù)商，行業(yè)發(fā)展的基礎厚實(shí)和潛力強勁；但是P2P網(wǎng)貸行業(yè)卻長(cháng)期處于三無(wú)狀態(tài)，即無(wú)準入門(mén)檻、無(wú)行業(yè)標準、無(wú)機構監管；也形成“四積聚”：大量的資金往P2P平臺積聚，很多人覺(jué)得這是個(gè)掙錢(qián)的機會(huì )紛紛入場(chǎng)，形成了人才的集聚，P2P平臺借助高科技的手段增添了它的神秘色彩，同時(shí)也帶來(lái)了風(fēng)險的積聚。

　　國家不斷出臺利好政策，為民間資本參與金融服務(wù)提供了全所未有的發(fā)展機會(huì )，P2P網(wǎng)貸表現出極強的創(chuàng )新活力和快速擴張的勢頭。P2P網(wǎng)貸得到快速發(fā)展主要原因有如下幾點(diǎn)：一是服務(wù)的領(lǐng)域屬于民間借貸，因為“有借有還，再借不難”一直是中國人的傳統借貸觀(guān)念，人們認為借貸的風(fēng)險不是太大；二是P2P借貸平臺的貸款利率很高，行業(yè)內的年化利率一般在15%以上，有的甚至高

　　達40%，遠遠超越正規金融機構的利率水平，具有很大的誘惑力；三是有些P2P平臺推出了本金保證、擔保等模式，讓投資者在平臺放貸時(shí)感到放心；四是P2P平臺的投資原則是“小額分散”，投資者參與的門(mén)檻很低，故參與者甚多；五是有高科技信息手段的支持，平臺運營(yíng)較低；六是P2P高舉普惠金融旗幟，符合國家金融發(fā)展的政策趨向，起著(zhù)很好的宣傳效果和社會(huì )效應，也吸引了一些公益慈善人士的投資和加入。七是在本輪地方金改中P2P充當了開(kāi)路先鋒的角色，據不完全統計，截止2012年底全國P2P平臺已有近1000家，促成民間借貸金額多達300億元。

　　從長(cháng)時(shí)段來(lái)看，互聯(lián)網(wǎng)金融才大潮初起，難免泥沙俱下，但潮漲潮落，不改一浪高過(guò)一浪的發(fā)展趨勢。當前的魚(yú)龍雜混、良莠不齊的情況一定不會(huì )長(cháng)期持續下去。P2P健康發(fā)展的前提可能是要經(jīng)歷一些風(fēng)雨，淘汰一批經(jīng)營(yíng)不善的網(wǎng)貸公司，甚至要打擊掉一批借著(zhù)P2P平臺進(jìn)行違法犯罪活動(dòng)的團伙。我相信，經(jīng)過(guò)洗牌之后，一些巨型的、有實(shí)力的網(wǎng)貸公司或許將兼并一些中小型網(wǎng)貸公司，并且專(zhuān)注做平臺的P2P公司將引進(jìn)和培育一批金融服務(wù)機構進(jìn)行合作，鏈接網(wǎng)貸行業(yè)的上下游，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈，形成一個(gè)巨大的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)集群。以近年互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展趨勢推測，如果政策法律環(huán)境沒(méi)有顯著(zhù)惡化，預計再過(guò)個(gè)三到五年，我國或許將成長(cháng)出幾家巨型的線(xiàn)上、線(xiàn)下結合的P2P公司，可能通過(guò)連鎖加盟的方式，與本輪金融改革試點(diǎn)地區合作，并且與資本市場(chǎng)相結合，拿到投資后做進(jìn)一步的區域擴張和功能優(yōu)化。

　　據悉，2013年以來(lái)P2P網(wǎng)貸平臺幾乎每天有1-3家注冊上線(xiàn)，行業(yè)發(fā)展速度之快，讓人汗顏。隨著(zhù)中國的金融管制逐步放開(kāi)，在中國日漸旺盛的融資需求、落后的傳統銀行服務(wù)以及有限的投資渠道下，這種新型網(wǎng)絡(luò )借貸業(yè)務(wù)有望在中國推廣開(kāi)來(lái)，得以長(cháng)足發(fā)展。網(wǎng)貸行業(yè)在中國已經(jīng)進(jìn)入了大爆發(fā)時(shí)代。

　　（三）政策法律依據

　　P2P網(wǎng)貸作為互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的一種網(wǎng)上借貸模式，本質(zhì)屬于民間借貸。

　　1、民間借貸的定義：民間借貸是指自然人之間、自然人與法人之間、自然人與其它組織之間借貸。

　　民間借貸是《民法通則》中一種民事法律行為，行為人在具有完全民事行為能力（即年滿(mǎn)18周歲，且不存在足以影響自身行為的精神疾病的情形）、 意思表示真實(shí)，借款合同符合法律、行政法規規定，則該借款合同完全受到《合同法》等法律的保護。

　　民間借貸是民間資本的一種投資渠道，作為銀行金融的有效補充已逐漸成為民間金融的一種重要形式。

　　2、民間借貸的法律環(huán)境：《國務(wù)院關(guān)于鼓勵和引導民間投資健康發(fā)展的若干意見(jiàn)》：新36條出臺，鼓勵民間資本進(jìn)入金融領(lǐng)域，發(fā)起設立金融中介服務(wù)機構。 《中華人民共和國合同法》從法律上肯定了民間借貸行為的合法性，并從法律層面保護出借人收回借貸資金和利息的權利。 《合同法》第211條：“自然人之間的借款合同對支付利息沒(méi)有約定或約定不明確的，視為不支付利息。 自然人之間的借款合同約定支付利息的，借款的利率不得違反國家有關(guān)限制借款利率的規定”。 最高人民法院《關(guān)于人民法院審理借貸案件的若干意見(jiàn)》第6條：“民間借貸的利率可以適當高于銀行的利率， 各地人民法院可以根據本地區的實(shí)際情況具體掌握，但最高不得超過(guò)銀行同類(lèi)貸款利率的四倍，（包含利率本款）。超出此限度的，超出部分的利息不予保護”。

　　3、網(wǎng)貸平臺模式的合法性：《合同法》第二十三章“居間合同”中明確規定，居間人提供貸款合同訂立的媒介服務(wù)，可依法向委托方收取相應的報酬。因此貸款服務(wù)機構的存在和服務(wù)費的收取都是符合法律規定并受法律保護的。網(wǎng)貸平臺既不吸儲，也不放貸，作為一個(gè)網(wǎng)絡(luò )信用管理及借貸服務(wù)中介機構，業(yè)務(wù)范圍和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)完全符合相關(guān)法律和國家的政策規定。

　　4、政策傾向：央行有關(guān)負責人曾表示，在遵守相關(guān)法律前提下，自然人、法人及其他組織間有自由借貸的權利。只要不違反法律的強制性規定，民間借貸關(guān)系都受法律保護。民間借貸是正規金融的有益補充。而一些地方性民間借貸的法規也已經(jīng)在制定和執行中。

　　（四）典型案例分析（P2P網(wǎng)貸紀事）

　　2007年拍拍貸創(chuàng )立，國內最先涉足P2P網(wǎng)貸行業(yè)的是拍拍貸，于2007年在上海創(chuàng )立，目前入駐上海張江高科技園區。拍拍貸專(zhuān)注于傳統P2P行業(yè)模式，始終保持在借款人與放款人之間的中立狀態(tài)，不參與任何線(xiàn)下經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，拍拍貸每月活躍投資人在六千以上,成立至今人氣一直很活躍。

　　優(yōu)勢特點(diǎn) ： 拍拍貸定位于一種透明陽(yáng)光的民間借貸，平臺本身一般不參與借款，更多做的是信息匹配、工具支持和服務(wù)等一些功能。由于國內第一家網(wǎng)絡(luò )借貸平臺，所以聚集了不少的人氣，平臺活躍度客觀(guān)。

　　“劣勢”： 之所以加引號，不知道能不能用這個(gè)詞來(lái)簡(jiǎn)單的定義，更多的也可以說(shuō)是平臺自身的一種特點(diǎn)，拍拍貸對投資者資金，不承擔難保機制。一定程度上阻礙了不少大額投資者，所以平臺融資金額較小，資金流動(dòng)有限。